일론 머스크 생태계(테슬라·스페이스X·xAI)를 전문으로 다루는 국내 유일의 한국어 투자 리서치 미디어. 2025년부터 매 거래일 발행. 뉴스·실적·데이터 트래커·밸류에이션 분석을 장기 투자자 관점에서 제공합니다.
VANDA Research는 2026년 11월 11일(화)이 NVDA 역사상 두 번째로 큰 소매(retail) 순유입 하루였다고 밝혔습니다. 같은 날 Michael Burry는 'NVDA 약세 포지션을 유지하기가 얼마나 어려운지 충격받았다'고 고백했습니다. NVDA 11월 17일 실적 발표를 1주일 앞둔 시점에 개인 투자자들이 대규모 매수에 나선 셈입니다.
Elon Musk는 FSD(Full Self-Driving)가 몇 년 안에 여객 서비스(유인 택시·우버 등)를 없앨 것이라고 밝혔습니다. Tesla 주주총회(2026년 1월)에서도 Lars와 Elon은 TAM 확장 방법으로 TaaS(Transportation as a Service)를 선택했습니다. 이는 Tesla가 차 파는 회사에서 운송 서비스 제공 플랫폼으로 사업 모델을 전환하는 방향을 공식 천명한 것입니다.
Ookla Speedtest Intelligence 보고서에 따르면 Starlink 도시 업로드 속도가 1H 2025 대비 42% 상승(14.63→20.73Mbps)했고, 도시 Speedtest 사용자 수는 73% 증가했습니다. 50개 주 전체에서 개선이 확인됐습니다. SpaceX 임원은 Starlink Mini 2가 V3 위성과 호환되는 'Future Proof' 단말임을 처음 공식 확인했습니다.
FCC가 2026년 11월 10일 SpaceX(Starlink Spectrum Holdings)의 Grain Management 800MHz SMRS 라이선스 546개 취득 신청을 공식 접수했습니다(DA 26-1218). 이 라이선스는 미국 전체 인구의 약 100%를 커버하는 범위입니다. Elon Musk는 '이것이 미국 전역 완전 셀룰러 커버리지를 위한 마지막 핵심 퍼즐 조각'이라고 밝혔습니다.
Tesla 로보택시 및 자율주행 채용공고가 미국 전역 83개 도시에 게재됐습니다(2026-11-10 기준). 로보택시 운영 직무 44개 도시, 자율주행 테스트 오퍼레이터 39개 도시입니다. Austin DMV 등록 플릿은 1,302대로 Waymo를 추월했으며, Robotaxi Radar는 '83개 도시 채용공고가 빙산의 일각'이라고 평가했습니다.
Terafab AI 칩 합작의 세부 구조가 처음 공개됐습니다. Tesla 38.1%, SpaceX 61.9% 비중이며 목표 펀딩은 $45B, 2033년까지 월 100만 웨이퍼를 목표로 합니다. 1단계는 텍사스 그라임스 카운티 25,000칩 콤플렉스입니다. Tesla 조달팀은 이미 11월 초 일본 반도체 장비 업체를 방문해 Terafab용 장비 조달을 시작했습니다.
PCMag가 2026년 11월 8일에 갱신한 보도와 TechSpot의 같은 날 기사를 기준으로, 스타링크 가정용 요금의 지역별 조정이 중서부에서 미국 여러 주로 넓어졌습니다. 맥스 요금은 월 104달러에서 156달러로 보도됐고, 최신 회사 메일은 요금이 수시로 바뀔 수 있다고 전합니다. 이 글은 확인된 보도, 회사 문장, 아직 공개되지 않은 질문을 나누어 두며, 매수나 매도 문장은 넣지 않습니다.
일론 머스크가 Baron 컨퍼런스에서 Terafab AI 칩팹의 GDP 10위국급 규모를 공개했습니다. SpaceX는 텍사스 Starbase에 $240억 슈퍼컴퓨터·가스발전소 복합단지 공청회를 열었고, Anthropic은 $34억 규모 가스 발전기 계약을 체결했습니다. Starlink 가입자는 Q3에 160만 명 늘어 1360만 명에 달했으며, 로보택시 오스틴 목격 건수가 11/7 사상 최고 2300건을 기록했습니다. SPCX 180일 락업 해제는 D-30입니다.
테슬라 사이버캡을 두고 미국 도로교통안전국이 2026년 9월 10일 특별명령 AQ26002를 냈습니다. 선서 답변 기한은 10월 30일로 미뤄졌고, 11월 초 공개 기록에는 영업비밀 주장과 응급대원 안내서만 보입니다. 기준 미준수 판정은 아직 없습니다. 이 글은 매수나 매도 권유가 아닙니다.
테슬라 채용 담당자가 2026년 10월 28일 베트남에 ‘공식적으로 온다’고 알리며 판매 매니저, 서비스 매니저, 충전 프로젝트 개발자를 포함한 다섯 자리를 공개했습니다. 법인 Tesla Motors Vietnam은 9월 11일 호찌민에 등록됐습니다. 현지 전기차 업체인 빈패스트는 올해 1~9월 베트남 신차의 약 36%를 팔았습니다. 동남아 확장 문이 열렸고, 가격·관세·충전망이 기회의 크기를 정합니다.
가디언과 포브스(2026년 10월 28일)에 따르면, 옛 xAI·현재 SpaceXSI 측이 미시시피 사우스헤이븐 콜로니얼힐스에서 주택을 시세에 사겠다고 제안하고 있습니다. 조건은 가스터빈 소음 집단소송 청구권을 포기하는 것입니다. 중개인 녹취에는 418채 목표가 등장하고, 회사는 그 숫자를 확인하지 않았습니다. AI 컴퓨트가 스페이스X 최대 매출 부문이 된 뒤, 전력·인허가·지역 갈등이 그 부문의 속도 제한으로 보입니다.
2026년 10월 27일 저녁 캘리포니아 헤이워드 I-880에서 테슬라 Semi가 충돌 없이 화재가 났습니다. 운전자는 다치지 않았고 고속도로는 약 10시간 통제됐으며 원인은 조사 중입니다. 같은 주 Pilot·Flying J가 조지아 엘라벨과 캘리포니아 툴레어에서 일반 트럭 휴게소 첫 1.2MW Megacharger를 열었습니다. 충전 인프라가 열리는 주에 배터리 안전 질문이 겹쳤습니다.
MSFT Q3 EPS $4.89(+4% 비트)·매출 $92.2B(+2% 비트), 주가 +6.11%. GOOGL Q3 매출 인라인이나 -9% 급락: 영업마진 31.8% 하락·2분기 연속 음수 FCF·Capex 2배. TSLA Cybercab 573대(지난주 +222대). Waymo 대비 차량 비용 7배 차이. AWS 2028E $373.6B(Morgan Stanley 3배 전망). Anthropic 현금 $131.7B 미국 비금융 3위. Gemini 4 Carbon 장문 맥락 96%. Fed Warsh FOMC 투표 1명 축소·회의 8→6회.
머스크가 Q3 2026 어닝콜에서 Tesla 차량 수요가 생산 능력을 '상당한 격차(significant margin)'로 초과하고 있다고 밝혔습니다. FSD(완전자율주행) 기술에 대한 급증하는 관심이 수요를 끌어올리고 있습니다. 오스틴 F1 예선 Cybercab 목격 1,250건 신기록도 FSD 수요 과열을 보여주는 현장 데이터입니다.
Tesla가 Q3 2026 실적을 발표했습니다. 조정 EPS $0.48로 컨센서스 $0.45를 7% 초과했습니다. 매출 $28.05B, 순이익 $787M(-43% YoY). CapEx 연간 가이던스를 $25B에서 $20B으로 낮춰 비용 효율화 신호를 보냈습니다. FSD 활성 사용자 1.7M 돌파.
스페이스X에게는 역사적인 처음입니다. 스타십이 지구 궤도에 처음으로 성공한 뒤 태평양에 착수했고, 스타링크 3세대 26기를 전개했습니다. 상승 중 엔진 손실을 이겨 냈고, 임무는 약 3시간으로 줄었습니다.
사이버캡이 모델3보다 짧은 시간에 주당이익에 의미 있는 비중을 차지할 것이라는 전망·의견이 공유됐습니다. 과거 모델3 램프와 비교한 예측이며 확정이 아닙니다. 의견임을 분명히 하고 보시면 됩니다.
차세대 제품인 베라 루빈과 그레이스 블랙웰 기반 서버 가격이 2027년 초 약 15% 오를 것으로 전해졌습니다. 이 인상이 적용되면 1기가와트 규모 데이터센터 한 곳의 장비 비용이 50억 달러 이상 늘어날 수 있다는 계산이 함께 제시됐습니다. 가격을 올릴 수 있다는 것은 수요가 공급보다 많다는 신호이지만, 고객사의 투자 계획이 늦춰질 위험도 함께 커집니다.
엔비디아 2분기 매출은 961억 달러로 시장 예상 922억 달러를 약 39억 달러 넘겼고, 조정 주당순이익도 2.22달러로 예상 2.10달러를 웃돌았습니다. 데이터센터 매출 890억 달러(예상 854억), 총마진 75%로 세 구간 모두 예상을 상회했습니다. 그런데도 시간외 거래에서 주가는 약 2% 하락해, 시장의 기대치가 이미 더 높았을 가능성을 보여 줍니다.
스페이스X 비상장 지분 거래에서 시가총액이 1조 8,260억 달러로 매겨졌고, 1조 달러 이상 구간을 51일째 유지하고 있습니다. 발행가 135달러(2% 상승), 최초 표기가 150달러(8% 하락), 사상 최고가 226달러, 거래대금 약 70억 달러가 함께 표시됐습니다. 비상장 시장에서 매겨진 가격은 상장 시 형성되는 가격과 다를 수 있으므로 거래 규모와 함께 보셔야 합니다.